Les investisseurs de détail en crypto-monnaie ont perdu de l'argent crypto au fil des ans. La nature volatile des crypto-monnaies et le manque de réglementation sur le marché des crypto-monnaies ont conduit à de nombreux cas où les investisseurs ont perdu de grosses sommes d'argent. La poursuite des prix de détail des crypto-monnaies fait perdre de l'argent, selon le rapport de la BRI.
Ces dernières années ont vu une augmentation de la popularité des crypto-monnaies, avec Bitcoin en tête du peloton. Lorsque les prix des crypto-monnaies ont monté en flèche, de nombreux investisseurs particuliers ont pris le train en marche, dans l'espoir de réaliser un profit rapide. Cependant, pour de nombreux investisseurs, leur voyage dans le monde de la crypto-monnaie a été douloureux, la plupart de leur argent étant perdu.
L'une des principales raisons pour lesquelles les investisseurs particuliers ont perdu de l'argent est la nature très volatile des crypto-monnaies. Les prix des crypto-monnaies peuvent fluctuer rapidement, parfois jusqu'à 10 à 20 % en une seule journée. Il est donc extrêmement difficile pour les investisseurs de détail de prévoir avec précision les mouvements de prix, ce qui entraîne de mauvaises décisions d'investissement.
Pourquoi les investisseurs de détail en crypto-monnaie subissent-ils des pertes ?
Le prix du Bitcoin a atteint un sommet historique de près de 65 000 $ en avril 2021, mais est tombé à environ 30 000 $ en juin 2021. Actuellement, BTC se négocie sous la barre des 24 000 $, en baisse de plus de 65 % par rapport à son sommet historique. Les acheteurs au détail, qui sont des investisseurs individuels disposant de petits capitaux, sont généralement plus exposés à la volatilité du marché et peuvent être plus susceptibles de subir des pertes.
Une autre raison des pertes subies par les investisseurs de détail est la nécessité de connaître et de comprendre la technologie derrière les crypto-monnaies et la dynamique du marché. Les investisseurs particuliers ont besoin d'une diligence raisonnable et de recherches appropriées pour entrer sur le marché, prenant de mauvaises décisions d'investissement basées sur le battage médiatique et la spéculation. De plus, la nécessité d'une réglementation et d'une surveillance accrues sur le marché des crypto-monnaies a également contribué aux pertes subies par les investisseurs de détail.
Contrairement aux marchés financiers traditionnels, la crypto-monnaie est en grande partie non réglementée, ce qui laisse les investisseurs vulnérables aux activités frauduleuses et à la manipulation du marché.
Enfin, la mentalité grégaire des investisseurs particuliers a également joué un rôle important dans leurs pertes. De nombreux investisseurs sont entrés sur le marché lorsque les crypto-monnaies ont culminé par peur de manquer des bénéfices potentiels. Même à la suite d'achats fous de baleines ou de commerçants professionnels aux poches profondes. Cependant, lorsque les prix se sont effondrés, de nombreux investisseurs particuliers ont paniqué, aggravant leurs pertes.
Les baleines engloutissent tous les bénéfices dans des conditions de marché défavorables
La Banque des règlements internationauxa publié un rapport le 20 février qui intègre les scénarios dont elle a discuté pour les investisseurs de détail. Cela est évident depuis l'année dernière lorsque le marché a perdu des milliards de dollars, affectant considérablement les détaillants. Plus de 450 milliards de dollars ont été dépensés pendant les turbulences du marché qui ont suivi le crash de Terra (LUNA) rien qu'en mai 2022. 200 milliards de dollars supplémentaires ont été perdus après la faillite de FTX en novembre 2022.
Au cours de la période discutée, "l'activité de trading de crypto-monnaie a fortement augmenté, avec de grands investisseurs sophistiqués vendant et de petits investisseurs particuliers achetant", ajoute le rapport. Cela est évident dans les graphiques ajoutés ci-dessous.
La BRI note que malgré l'effondrement de Terra et la chute de FTX, l'activité sur les applications de trading de crypto-monnaie a augmenté suite à l'annonce de leurs faillites, mais les plus grands détenteurs ont généralement pu "au détriment des petits investisseurs" car ils savent quand vendre Bitcoin et d'autres crypto-monnaies aux investisseurs de détail avant une forte baisse.
"Ces pertes pourraient être exacerbées par le fait que les investisseurs plus importants et plus sophistiqués avaient tendance à vendre leurs pièces juste avant la forte baisse des prix, tandis que les petits investisseurs continuaient d'acheter ", indique le rapport.
La méthode de suivi des prix de détail des crypto-monnaies perd de l'argent
Un nouveau groupe d'investisseurs particuliers a sauté dans le train de la cryptographie, attiré par de bonnes marges bénéficiaires. Le graphique ci-dessous appuie l'affirmation ci-dessus. Les données sur la chaîne de crypto-monnaie, les mesures de négociation et les statistiques de téléchargement d'applications compilées par les chercheurs du BIS suggèrent que la majorité des investisseurs de détail moyens en crypto-monnaie ont perdu de l'argent d'août 2015 à fin 2022.
Le rapport indiquait :
"Les données sur les principales plateformes de trading de crypto-monnaie en août 2015-décembre 2022 montrent qu'en conséquence, la majorité des utilisateurs d'applications crypto dans presque toutes les économies ont subi des pertes sur leurs avoirs en bitcoins."
De nombreux détenteurs/investisseurs de BTC ont perdu de l'argent dans différentes zones géographiques. Sans surprise, les pertes ont été les plus élevées dans diverses économies émergentes telles que l'Inde, la Turquie, le Brésil et d'autres. Mais voici la partie qui a fait sensation sur le marché des crypto-monnaies : selon l'étude de la BRI, la dévastation déclenchée par l'effondrement d'institutions cryptographiques renommées n'a pas eu d'impact sérieux sur le marché financier au sens large. Les chercheurs du BIS ont insisté sur le fait que "les accidents de crypto-monnaie ont peu d'impact sur les conditions financières plus larges".
Les données compilées par l'équipe BRI ont indiqué la faible corrélation entre les pertes de crypto-monnaie et le stress sur le marché financier au sens large.
"Malgré la large base d'utilisateurs de la crypto-monnaie et les pertes substantielles pour de nombreux investisseurs, les turbulences du marché en 2022 ont eu peu d'impact visible sur les conditions financières plus larges en dehors de l'univers de la crypto-monnaie, soulignant la nature largement autoréférentielle des crypto-monnaies en tant que classe d'actifs".
Pour injecter une certaine stabilité, l'équipe BIS a recommandé ce qui suit :
Récemment, le chef de la BRI, Agustin Carstens, a déclaré publiquement que le fiat est la forme de monnaie supérieure par rapport aux crypto-monnaies. Ce n'est peut-être pas le cas compte tenu des pièges que le premier comporte encore, tels que couverts par BeInCrypto.
Prendre le chemin inverse : une crypto-monnaie
Malgré les plaintes évidentes concernant Bitcoin et le marché mondial des crypto-monnaies, Bitcoin a surperformé d'importantes classes d'actifs au fil des ans.
Pendant ce temps, le coefficient de corrélation quotidien entre BTC et le S&P 500 (SPX) est entré en territoire négatif pour la première fois depuis novembre 2022. C'est en effet un acte de foi pour Bitcoin non seulement pour se séparer du marché boursier traditionnel, mais il également une chance de profiter à nouveau de l'appréciation des investisseurs pour se protéger contre l'inflation.
Cependant, la contagion de la crypto-monnaie a été sévère. Il va sans dire que ce marché de niche mais émergent de la crypto-monnaie a beaucoup de place pour le développement. Surtout par rapport aux monnaies fiduciaires.
Adoptant une approche relativement neutre, Travis Kling , une figure clé derrière une société de gestion d'actifs de crypto-monnaie, s'est entretenu avec BeInCrypto. Bien que Carstens ait déclaré fiat gagnant, Kling ne le revendiquerait pas nécessairement comme un "gagnant".
"Bitcoin n'a pas agi comme une réserve de valeur. Il a agi comme un stock SAAS non rentable. Cela ne semble pas prêt de changer de si tôt. BTC se négociera probablement comme une action SAAS non rentable à l'avenir. C'est l'inverse de DXY, ce qui prouve le point du grand gars.
Enfin, il conclut en établissant un parallèle avec la correction apparente des prix. "Le prix du BTC est à peu près le même qu'il y a cinq ans. Et si vous regardez ce qui a été réalisé dans cet écosystème au cours de ces cinq années et où cela se résume à aujourd'hui en 2023, il ne semble pas que nous soyons sur la voie de gagner le fiat. Pas même proche.
Mais encore une fois, il est du côté des crypto-monnaies et croit au "potentiel de cette technologie pour rendre le monde meilleur". Et je veux faire tout mon possible pour aider à réaliser ce potentiel.
Dans tous les cas, si le marché de la crypto-monnaie doit concurrencer les acteurs participants, il doit assurer une meilleure protection des investisseurs. Ce n'est pas le cas au moment de la rédaction.
Le poste Rags to Riches, Riches to Rags: Retail Crypto Price-Chasing Loss Money, BIS Report est apparu pour la première fois sur BeInCrypto .