Alors que la poussière commence à se déposer sur l'un des crashs les plus dramatiques de l'industrie de la crypto-monnaie concernant FTX et Alameda, il y a un récit croissant selon lequel les actions privées de ces sociétés pourraient être dans les limbes.
La fortune de l'ancien fondateur de FTX, Sam Bankman-Fried, a chuté de manière significative, passant d'environ 16 milliards de dollars à pratiquement rien du jour au lendemain. Sa richesse a atteint la somme stupéfiante de 26 milliards de dollars en mars de cette année. Mais tout cela s'est effondré après que FTX Group a déposé le bilan du chapitre 11 la semaine dernière.
Effondrement de l'empire FTX : l'une des plus grandes destructions de richesse de l'histoire
L' indice Bloomberg Billionaires valorise désormais la branche américaine de FTX, dont Bankman-Fried détient environ 70%, à 1 milliard de dollars en raison d'un arrêt potentiel des transactions de 8 milliards de dollars lors d'une levée de fonds en janvier.
L'exécutif susmentionné a réussi à lever des milliards pour financer le groupe FTX. Mais qu'en est-il des entreprises du même groupe ? Vous devez savoir que la portée de SBF dans le cryptoverse était bien au-delà de FTX, Alameda et FTX.US.
Cela dit, connaissons-nous l'ampleur de la contagion ici ? En particulier, la possibilité de propagation d'une crise économique entre plusieurs entreprises exposées.
Voici un petit avant-goût des investissements de l'empire SBF, dont beaucoup étaient considérés comme des leaders de l'industrie :
Compte tenu de leur exposition à FTX et à Alameda, les entreprises mentionnées ci-dessus courent un risque élevé d'être « entachées ».
Quelle est la situation ?
Les données de Crunchbase mettent en lumière les différents investissements réalisés par SBF et leurs sociétés respectives. Dans l'ensemble, Alameda Research était responsable de 184 investissements, FTX Ventures de 48 investissements et FTX Exchange de 21 investissements.
Un petit aperçu de ces investissements ou même d'acquisitions peut donner aux lecteurs un aperçu de la prudence à l'égard des entreprises exposées.
Le dernier investissement de FTX a eu lieu le 29 août dans la société de jeux blockchain Limit Break . La société a levé 200 millions de dollars auprès de FTX et d'autres investisseurs, dont Coinbase Ventures, Anthos Capital, SV Angel et Shervin Pishevar. Limit Break est connu pour sa collection DigiDaigaku NFT.
Gabriel Leydon, le fondateur de la société de jeux, a déclaré plus tard : "Nous avons les partenaires parfaits, les investisseurs parfaits et l'équipe parfaite pour faire entrer l'industrie du jeu dans une nouvelle ère."
Au moment de mettre sous presse, il y avait des spéculations sur Twitter selon lesquelles la société n'était pas affectée par la disparition de FTX. BeInCrypto a contacté Leydon pour des commentaires mais n'a reçu aucune réponse.
BlockFi traite sa situation
"Les répercussions de l'effondrement de l'empire de Sam Bankman-Fried continuent de se répercuter sur les marchés financiers, menaçant l'avenir des prêteurs de crypto-monnaie comme BlockFi Inc.", a rapporté Bloomberg.
Mais à quel point était-ce mauvais ? BeInCrypto a fait quelques recherches pour apporter de la clarté.
Le 14 novembre, la plate-forme populaire de prêt de crypto-monnaie BlockFi a admis qu'elle était exposée à FTX. Il comprenait également des obligations dues à Alameda Research, des actifs détenus sur FTX.com et une ligne de crédit de FTX.US.
Vous vous souviendrez qu'en juillet de cette année, FTX a signé un accord avec BlockFi pour fournir à ce dernier une ligne de crédit de 400 millions de dollars.
BeInCrypto a contacté BlockFi sur Twitter pour de plus amples commentaires à ce sujet. Un représentant a répondu :
"Étant donné que FTX et ses affiliés sont maintenant en faillite, la décision la plus prudente pour nous, dans le meilleur intérêt de tous les clients, est de continuer à suspendre bon nombre de nos activités de plateforme pour le moment.
«Les rumeurs selon lesquelles la plupart des actifs de BlockFi sont détenus chez FTX sont fausses. Cela dit, nous avons une exposition importante à FTX et aux entités corporatives associées, qui comprennent des obligations envers nous d'Alameda, des actifs détenus sur FTX.com et des montants non tirés de notre ligne de crédit avec FTX.US."
Cependant, des rumeurs circulent selon lesquelles BlockFi pourrait envisager la faillite. Cependant, le représentant n'a fait aucun commentaire sur cette question spécifique.
Cette évolution survient quelques jours plus tard après que la plateforme de prêt a suspendu les retraits des clients.
Signe potentiel de crise financière
FTX et sa branche de capital-risque, y compris sa société commerciale Alameda Research, ont réalisé des investissements massifs ; ce n'est pas un secret. Le site Web d'actualités techniques The Information a rapporté le 10 novembre que le SBF lui-même avait investi plus de 500 millions de dollars dans des fonds gérés par Sequoia et d'autres sociétés de capital-risque.
Mais si ces actifs étaient détenus via Alameda, on craint une destruction potentielle.
Par exemple, FTX et Alameda peuvent avoir obtenu des jetons dans le cadre de l'accord, mais s'ils déposent maintenant le bilan, ces actifs sont bloqués. C'est l'une des raisons pour lesquelles les projets de cryptographie ont agi rapidement pour tenter de démêler leur relation. Certains ont même pris des mesures drastiques pour compenser la situation.
La société à l'origine du protocole d'interopérabilité LayerZero, LayerZero Labs, a racheté sa participation à FTX et Alameda juste un jour avant que la paire ne dépose son bilan.
Dans une note aux investisseurs du 10 novembre, Bryan Pellegrino, co-fondateur et PDG de LayerZero Labs, a écrit :
"Nous avons travaillé 24 heures sur 24 au cours des 72 dernières heures pour structurer un accord et avons acheté FTX / FTX Ventures / Alameda sur 100% de leur position en capital, des bons de souscription symboliques et tout accord entre nous."
Mysten Labs, la société à l'origine de la blockchain Sui, a levé environ 300 millions de dollars sous la direction de FTX Ventures. Pendant ce temps, Aptos, une plate-forme blockchain de niveau 1, a conclu un accord de financement de 150 millions de dollars avec FTX Ventures et Jump Crypto.
BeInCrypto a contacté les deux sociétés mais n'a pas reçu de réponse au moment de la publication. Cependant, Evan Cheng, PDG de Mysten, a répondu à la spéculation sur Twitter :
Toute la trésorerie de Mysten est constituée de liquidités et d'obligations d'État
— Evan Cheng #SUI
(@EvanWeb3) 9 novembre 2022
Aptos a également nié catégoriquement l'exposition.
En savoir plus sur cette liste de rejet
Celui qui se démarque ici est Circle. Dans une interview l'année dernière, Circle a levé 440 millions de dollars en faisant appel à FTX en tant qu'investisseur. Cependant, Jeremy Allaire, co-fondateur et PDG de Circle, prend ses distances avec l'entreprise face au FUD croissant sur la question et nie toute exposition :
Mais il y a plus à ce sujet. Paolo Ardoino, directeur de la technologie (CTO) de l'échange de crypto-monnaie Bitfinex et de l'émetteur de pièces stables Tether, a précisé qu'eux aussi n'avaient aucune exposition lorsqu'ils ont été interrogés sur la relation de Tether avec FTX par le journaliste de la blockchain Colin Wu.
Dans l'ensemble, l'étendue de la contagion depuis la disparition de FTX/Alameda semble vaste. N'oubliez pas que FTX ne détenait que 900 millions de dollars d'actifs liquides et avait 9 milliards de dollars de passif la veille de sa faillite.
Lors d'une conversation sur Twitter Spaces, un initié de FTX a déclaré à Mario Nawfal, directeur général d'International Blockchain Consulting, que la contagion FTX/Alameda "semble bien pire que ce que beaucoup d'entre nous craignent".
Par conséquent, soyez prudent lorsque vous traitez directement ou indirectement avec l'une de ces sociétés.
Le message FTX Crisis Has Put These Companies on the 'Contagion List' est apparu pour la première fois sur BeInCrypto .