Un document judiciaire de la SEC a montré le contenu de discussions divulguées entre Do Kwon , fondateur de la blockchain Terra Collapsed en 2022, et le co-fondateur Daniel Shin , PDG de l'application de paiement Chai.
Histoire de la conversation entre les deux co-fondateurs
Le 22 septembre 2023, un document judiciaire a révélé l'historique des discussions entre Do Kwon et Daniel Shin, le fondateur de l'application de paiement Chai. Les discussions entre les deux fondateurs remontent à 2019.
Il a été révélé dans la documentation que Do Kwon et Shin avaient prévu de créer de fausses transactions pour générer des commissions pendant le développement du projet et pour aider à soutenir leurs entreprises.
"Je peux simplement créer de fausses transactions qui semblent réelles… qui généreront des commissions… et nous pourrons les liquider à mesure que Chai grandit." Do Kwon a déclaré cela à Shin en réponse à une question demandant quand les participants commenceraient à s'engager dans le jalonnement et quand les largages de jetons prendraient fin.
Shin s'inquiétait de la suggestion de Do Kwon et demanda : « Et si les gens découvrent que c'est faux ? Do Kwon a répondu en disant : "Tout pouvoir à ceux qui peuvent prouver que c'est faux… parce que je ferai de mon mieux pour le rendre indiscernable. Je ne le dirai pas si vous ne le faites pas.
Cependant, après une série de messages, Daniel Shin a accepté la suggestion de Do Kwon et a demandé qu'ils la testent à plus petite échelle entre-temps, ce que Do Kwon a accepté.
La Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis a déclaré dans son communiqué que Terraform Labs s'était associé à l'application de paiement Chai en 2019, afin que l'application puisse régler les transactions en chaîne.
Pendant ce temps, les paiements Chai étaient effectués de manière traditionnelle et les dirigeants généraient de faux paiements Chai sur la blockchain Terraform pour donner l'impression que les paiements avaient lieu sur la blockchain pour tromper les investisseurs.
Selon la SEC, les investisseurs ont acheté des centaines de millions de LUNA et d'autres jetons en pensant que les transactions Chai associées étaient effectuées sur la blockchain Terra.
Jusqu'à présent, la SEC a demandé, si possible, que Do Kwon soit extradé vers les États-Unis depuis le Monténégro où il a été arrêté et condamné à la prison pour falsification de documents de voyage.
Les avocats du prévenu se sont opposés à la demande de la SEC, affirmant qu'il était impossible d'autoriser Do Kwon à quitter le Monténégro. Les avocats ont ensuite demandé au tribunal de rejeter la demande de la SEC, arguant que cela empêcherait Terraform Labs de soumettre une déclaration de Do Kwon pendant le processus de jugement sommaire, si elle était accordée.
La relation entre Terraform Labs et Chai n'a pas duré longtemps puisqu'elle a pris fin en 2020. Cependant, la SEC estime que la relation a duré suffisamment longtemps pour qu'un stratagème aussi trompeur soit mis en œuvre efficacement.
Partenariat Terraform Labs avec Chai
Terraform Labs s'est associé à Chai en 2019 pour accélérer les paiements Terra. La blockchain a annoncé son partenariat avec Chai sur Medium, notant qu'elle reconstruirait la pile de paiements sur la blockchain Terra pour simplifier le système de paiement existant et offrir des frais de transaction à un taux réduit aux commerçants.
Une autre raison du partenariat entre Terraform Labs et Chai était d' incorporer le stablecoin coréen KRT de Terra dans l'application de paiement.
Cependant, les deux parties ont rompu leurs liens lorsque Shin a décidé de créer Chai Corporation en 2020. Suite à ce développement, Chai a fonctionné de manière indépendante.